ATLAS¿Cómo funciona una cartera de ETF de dividendos? Un ejemplo
Cartera de ETF de dividendos: 60 % ETF de acciones con dividendo, 10 % inmobiliario, 30 % bonos. Con SCHD, VYM, VNQ y BND, esta mezcla rindió +14,7 % por año en los últimos 3 años y +6,8 % por año en 5 años; su mayor caída de los últimos 5 años fue de -16,5 %.
Actualizado el 2 de noviembre de 2026 · Fuente: precios diarios de ATLAS y distribuciones de los fondos
Una cartera de dividendos se centra en fondos cuyas posiciones pagan dividendos con regularidad, de modo que parte de la rentabilidad llega en efectivo. Este ejemplo combina dos ETF de acciones de EE. UU. con dividendo (SCHD y VYM), un ETF inmobiliario (VNQ) y un fondo de bonos amplio (BND). Los fondos que siguen índices de dividendos eligen las acciones de forma distinta, por eso cambian sus rendimientos y posiciones.
Reparto de este ejemplo
| ETF | Qué contiene | Peso | Comisión anual | Rendimiento 12 meses |
|---|---|---|---|---|
| SCHDSchwab U.S. Dividend Equity ETF | Acciones de EE. UU. centradas en dividendos | 35 % | 0,05 % | 2,94 % |
| VYMVanguard High Dividend Yield ETF | Acciones de EE. UU. con dividendo alto | 25 % | 0,04 % | 2,24 % |
| VNQVanguard Real Estate ETF | Inmobiliario de EE. UU. (REIT) | 10 % | 0,12 % | 3,58 % |
| BNDVanguard Total Bond Market ETF | Todo el mercado de bonos de EE. UU. | 30 % | 0,03 % | 4,14 % |
| Media ponderada | 100% | 0,05 % | 3,19 % | |
Cómo se comportó esta mezcla en el pasado
- Último año+18,7 %oct 2025 – nov 2026
- Últimos 3 años, por año+14,7 %+50,9 % · nov 2023 – nov 2026
- Últimos 5 años, por año+6,8 %+38,7 % · nov 2021 – nov 2026
- Volatilidad, últimos 3 años9,2 %nov 2023 – nov 2026
- Mayor caída, últimos 5 años-16,5 %máximo ene 2022, mínimo sept 2022
- Mayor caída desde oct 2011-25,9 %máximo feb 2020, mínimo mar 2020
Rentabilidad total en dólares, con las distribuciones reinvertidas. La volatilidad es la desviación típica anualizada de los rendimientos diarios. Son resultados pasados, no previsiones.
En qué se habrían convertido 10.000 en los últimos 5 años
Rentabilidad por año natural
| Año | Rentabilidad |
|---|---|
| 2026 (hasta hoy) | +16,3 % |
| 2025 | +8,1 % |
| 2024 | +9,4 % |
| 2023 | +6,4 % |
| 2022 | -7,8 % |
| 2021 | +19,8 % |
| 2020 | +8,7 % |
| 2019 | +21,1 % |
Los dividendos no están garantizados y las empresas pueden recortarlos. Un rendimiento alto también puede reflejar un precio que cae. Los dividendos tributan en muchos países, y un fondo de dividendos no es automáticamente más seguro que el mercado amplio.
Método y datos
Periodo: del 20 de octubre de 2011 al 2 de noviembre de 2026 (el más largo en el que todos los ETF de la mezcla tienen precio). Las rentabilidades son totales en dólares estadounidenses: cierres diarios guardados por ATLAS más las distribuciones de los fondos reinvertidas en la fecha ex-dividendo. La mezcla se reequilibra cada día a los pesos indicados. Las comisiones de los fondos ya están en los precios; los impuestos, los costes de operar, las comisiones de asesoramiento y el efecto del tipo de cambio para quien no invierte en dólares no están incluidos. Las distribuciones vienen del proveedor de datos y se actualizaron por última vez el 3 de noviembre de 2026.
Otras carteras de ejemplo
- Cartera 60/4060 % acciones, 40 % bonos · 5 años, por año: +6,6 %
- Cartera de tres fondos40 % acciones de EE. UU., 20 % acciones internacionales, 40 % bonos · 5 años, por año: +6,1 %
- Cartera de estilo All-Weather30 % acciones, 55 % bonos del Tesoro, 7,5 % oro, 7,5 % materias primas · 5 años, por año: +2,4 %
- Cartera 50/5050 % acciones, 35 % bonos, 15 % bonos ligados a la inflación · 5 años, por año: +5,1 %
- Cartera conservadora 30/7030 % acciones, 50 % bonos, 20 % bonos ligados a la inflación · 5 años, por año: +3,1 %
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Preguntas frecuentes
¿Qué es una cartera de ETF de dividendos?
Un conjunto de ETF elegidos sobre todo por los dividendos que pagan sus posiciones. Las distribuciones llegan en efectivo, normalmente cada trimestre o cada mes.
¿Qué rendimiento tiene este ejemplo?
El rendimiento ponderado por distribuciones de los últimos 12 meses está en la tabla; se calcula con lo que cada fondo pagó de verdad. No es una promesa para el futuro.
¿Son los ETF de dividendos más seguros que otros ETF de acciones?
No necesariamente. Pueden caer tanto como otros fondos de acciones y concentrarse en ciertos sectores. Mira la mayor caída de esta mezcla.
¿Cuánto cobraría una cartera como esta?
Pruébalo en la calculadora de dividendos con el rendimiento que quieras comprobar y tu propio tipo de impuesto.
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